在金融市场交易,特别是在股票市场,有关于 财务指标 的公司可能非常有用。 不仅初学者,“市场鲸鱼”也使用财务报告进行市场分析。

如果您刚刚开始交易,请尝试研究报告期内公司的数据和指标。 通常,公司会提供一个季度、6 个月和一年的报告。 日内交易,您可能会忽略这些,但在中长期投资中,财务指标和报告会产生影响。

请参阅下文详细讨论的此类指数,包括它们如何影响您对投资股票的选择。

价格/收益

市盈率(或市盈率) 是一个乘数,表明股票价格与其年回报率之间的比率。 通过市盈率,投资者评估他们的投资需要多长时间才能获得回报。

  • 市盈率让您可以选择股票被高估或低估的公司;
  • 低市盈率意味着您的投资很快就会得到回报;
  • 它只适用于盈利的公司。

在下面找到有关市盈率的详细文章:

价格/销售额

冥界 P / S 乘数表示公司的价格与其年收入之间的比率。

  • 如果 P/S 为 2 或以下,则被认为具有投资吸引力;
  • 理想情况下,该指标必须为 1。该值意味着,根据当前利润,您的投资将在一年内获得回报。
  • 与市盈率不同,市盈率适用于亏损公司。

价格/现金流

P / CF 是资产价格与公司现金流量与折旧成本、资本支出和营运资金的比率。 它的计算方法是将公司的市值除以已完成市场运营的现金流量。

P/CF 的传统评估方式如下:

  • P/CF高于20表示公司陷入困境;
  • P/CF 在 15 到 20 之间是好的;
  • P/CF低于15意味着公司处于完美状态。

预定价格

P/B 或 P/BV (市净率)显示公司破产时可以出售的资产的价格减去其承诺(债务、费用)。 该系数是一个股票乘数,显示公司是否对投资具有吸引力,或者其股票是否被市场高估。 被低估的股票有机会上涨。

  • P/BV 越低,公司股票的增长机会就越大。
  • 该系数应与其他指标一起使用,因为它不考虑公司的未来收入。

价格/收益增长

PEG 是 P/E 的简化版本。 它是根据公司的预测增长速度计算的,显示它现在是被高估还是被低估,以及它的发展前景。

  • PEG 有助于找到内部资产昂贵但在市场上被低估的公司。
  • 未来,这样一家公司的股份将会增长。

目前的比例

目前的比例 从字面上看,是当前资产总额除以公司的总体承诺。 简单来说,这是公司稳定性的体现,显示其能否以短期资产偿还短期承诺。

  • 如果该比率在 1.6 和 2 之间,则该公司具有投资吸引力。
  • 如果比率为 1,这意味着公司可以完全偿还短期债务。
  • 对于流动比率,公司所在的领域很重要,因为不同活动的“正常”值是不同的。

大写

大写 是一般公司在市场上的价值。 它的计算方法是流通中的股票数量乘以当前股票价格。 价值随着股票价格而变化,可能与公司的实际价格不同。 很多时候,由于活跃的交易或交易所投机,市值会发生变化。

债权转股权

d / E 顾名思义,就是公司借入资本与股东资本之比。 与流动比率一样,不同经济部门的 D/E 是不同的,因此,比较电动汽车制造商和在线服务提供商的 D/E 是不正确的。

  • 过低的 D/E 值意味着公司对借出的资金使用效率低下。
  • 如果价值太高,公司就有失去财务独立性和稳定性的风险。

COGS(销货成本)

齿轮 是销售商品和服务的主要成本。 它包括购买材料、加工材料、生产以及最终产品到达消费者手中的所有费用。 COGS 受原材料采购价格、一年中的季节、地区和天气的影响。 例如,石油价格会影响运营商的汽油价格,并反映在消费者的最终价格中。 运输价格上涨损害旅游服务价格等。

资产收益率

ROA 是资产的盈利能力,或每货币单位(美元)的利润。 它显示了公司的管理层是否有效地运作。 乘数用于比较竞争公司并显示资产是否被有效地用于盈利。 ROA 的计算方法是将净利润除以所有资产。 平均值取决于公司的活动范围。

股本回报率

鱼子 是公司资本与利润与股东总资本的比率。 例如,如果 ROE 为 23%,则公司每 100 美元的资本收益率为 23 美元的利润。 盈利能力越高,公司就越有吸引力。

在下面找到有关 ROE 的详细文章:

每单位利润的营运资金

该乘数代表每天(以周期为单位)用于商品和服务生产的资本。 它用于比较在一个部门或按照类似原则工作的竞争公司。 它越大,获利的机会就越多。

结束语

如今,当我们到处都有计算机时,您不需要复杂的计算来分析金融指数。 其中大部分发布在公司官方网站的投资者版块中。

分析指标,通过它们比较竞争公司,并选择适合您的公司。 为了简化您的分析,请使用提供公司报告和乘数计算器的开放 Internet 资源。

使用在完全不同领域工作的公司的所有指数是不正确的。 有经验的投资者从竞争公司的股票中构建他们的投资组合。


材料是由

自 2009 年以来一直从事外汇交易,也在股票市场交易。 定期参加面向具有任何经验水平的客户的 RoboForex 网络研讨会。