頭肩 模式 是一個經典的模式 技術分析. 讓我們來看看它的主要元素以及使用它進行交易的特點。

如何定義頭肩形態?

首先,值得記住的是,這種形態在上升趨勢結束時形成並預示著可能的逆轉。 我說可能是因為外匯是不可預測的,就像任何金融市場一樣,堅持認為形成模式必然是頭肩形並且市場很快就會逆轉是不明智的。 在市場上,您永遠無法確定您對事物的解釋是否正確。 然而,形成的圖形模式將讓您對即將到來的運動做出假設,並在存在某些條件的情況下,以所選方向進入交易。

請注意,形態形成的時間範圍越長,形態就越重要。 為了理解頭肩形態是如何形成的,讓我們看一下截圖:

頭肩圖案
頭肩圖案

在 EUR/USD 圖表上出現上升趨勢後,該形態在 H4 上形成。 為了說得更清楚,我圈出了左右“肩”和“頭”組成的圖案,後者是三者中最高峰。 值得注意的是,右肩低於左肩,因此整個格局的重要性增強。 肩部並不總是對稱的,它們的最小值可能在不同的水平上。 存在具有幾乎水平的“頸部”和傾斜的“頸部”的地層。

沿著肩膀的最小值,您可以追踪頸部,這實際上是支撐水平。 突破這條線被視為賣出的信號。

除此之外,根據經典技術分析,該形態的重要參數如下:

  • 突破頸部後交易量增加;
  • 目標水平;
  • 使用支撐線(頸部)作為阻力。

稍後我們將更詳細地討論所有參數。

何時進入交易以及在哪裡設置止損?

可以通過以下幾種方式通過這種模式進入交易:

1. 如果您在電腦前,跟隨即將到來的突破,在脖子下方放置一個掛單 Sell Stop 或從市場進入。

這裡的缺點是您可以在錯誤突破時進入市場,在這種情況下,價格將飆升並上漲,取消頭肩形態。 如此倉促的入市會帶來很大的風險,但允許以最優惠的價格入市。

頭肩形態 - 掛單賣出止損
頭肩形態 - 掛單賣出止損

2、在測試頸線的時候從下方入市,也就是在他的支撐變成阻力的那一刻。

頭肩形態 - 進入交易
頭肩形態 - 進入交易

突破後,當 收於頸線下方,您可以下限價單 Sell Limit 或持續監控情況並從市場入市。 這種進入的好處是你對突破的信心。 缺點是價格並不總是到達頸線或根本不返回測試,而突破之後是幾乎沒有回調的強勁走勢。 在我們的例子中,價格不會達到限價單。

3. 最保守的入口是突破局部最低點後賣出,突破頸口後出現。

頭肩形態——突破時賣出
頭肩形態——突破時賣出

這種方法的缺點在於,您錯過了相當大部分的運動並在交易中承擔了高風險,因為止損將與前兩種情況相同,而潛在目標將是靠近入口點。

初學者最大的錯誤,即頭肩形態交易,是過於倉促的入場。 交易者嘗試在頸部突破前入市。 但請記住:直到頸部被突破,模式才被認為是完整的,所以總是在突破後開始行動。

另外,你可以使用 指標 (如那個 MACD),這有助於檢測左肩峰和頭部之間的背離,確認預期的價格反轉。

止損 通常位於右肩峰下方。 第三種入市選項之一是將止損設置在頸線上方,即當前阻力位。 這將有助於最小化風險,儘管它應該符合當前的市場情況(例如,在測量突破後價格已覆蓋的距離時執行)。

交易量

根據頭肩形態的經典技術分析和解釋,一個重要的參數是突破頸部時交易量的增加。 這意味著交易者擴大了他們的頭寸,從而導致價格進一步下跌,因此確認了該形態的入場。

當價格從左肩移動到頭部時,交易量也會縮小; 相反,價格從頂部的頂部滑到右肩的底部會導致交易量的增加。 然而,值得記住的是,這條規則不能用於外匯,因為它沒有交易量指示。 因此,這些信息可能會在交易者可以訪問這些數據的其他交易平台上使用,例如在期貨和股票市場上。

如何計算頭肩形態的目標水平?

頭肩形態上的目標,即止盈所在的點,計算為從頭頂到頸線的距離,從突破點開始追踪。 在我們的例子中,這個距離是 136 個點。

請注意,這是一個設計值,這就是為什麼還應考慮阻礙價格變動的其他因素,例如途中的強阻力線。 在這些情況下,當價格達到一個重要水平時,頭寸可能會被平倉,或者頭寸的一部分可能會在那里平倉,另一部分被轉入黑色。

頭肩形態 - 目標水平
頭肩形態 - 目標水平

連同標誌著上升趨勢反轉的形態,其鏡像 – 倒置的頭肩 – 被考慮在內。 它具有相同的市場進入參數和條件,唯一的區別是在下降趨勢結束時形成並表示價格上漲。 在圖表上,它看起來如下:

倒肩圖案
倒肩圖案

結束語

最後但並非最不重要的一點是,初學者交易者經常看到頭肩頂形態,儘管它並不存在,只是因為他們想看到它。 這就是為什麼我想引用 Eric Nyman 的話。

不要在沒有趨勢數據的地方尋找趨勢數據。 不要發明它們。 沒有人懷疑你想像力的力量.


材料是由

曾任應用系統分析研究所金融市場技術與基本面分析實驗室主任。 現在擔任 RoboForex 分析部門的負責人,為公司的客戶提供每日斐波那契分析。